了解延税与免税退休账户的差异
「延税」与「免税」是两个不同的概念，理解它们对您退休储蓄的影响至关重要。延税账户的特点是「税款延后」，最终仍需缴纳所得税；而免税账户在符合特定条件时，退休提领则完全不需缴税。
延税与免税退休账户最大的差异，在于 投资税金缴纳的时间点，更具体地说，是税收如何适用于「供款」与「提领」。不要被「免税」一词误导，两者最终都会涉及缴税，只是方式不同。若能在正确的时间缴纳税金并优化您的退休策略，将能对退休生活带来显著的差别。
延税退休账户的运作方式
传统 IRA 与 401(k) 提供延税增长，意味着供款可能具备扣税资格，能降低当年的应税收入。这些账户的最大好处在于：供款当下即可获得税务优惠，账户资金在退休前增值过程中不会被课税，直到退休提领时才需要缴纳。
由于延税账户的退休提领会以「一般所得」课税，许多退休人士在退休后所需缴纳的税率，通常低于在职期间的税率。这是因为退休后的应税收入往往较低，因此可能处于较低税级，进而达到节税效果。
然而，一旦开始提领，延税的效果就结束了，所有的提款都需课征所得税。此外，账户持有人必须在 73 岁（2024 年规定） 开始提取强制最低提款要求（RMDs），以确保政府最终能收取税金。
举例来说：若某人在 24% 税率级距时供款 $6,000 到传统 IRA，当年度就可减少 $1,440 的税负。然而，在退休时提款时，他们需要对原始供款与账户增值部分一并缴税。
免稅退休賬戶的運作方式
罗斯 IRA 与 罗斯 401(k) 则属于免税退休账户，允许资金在账户内免税增长并免税提领。这些供款是以「税后收入」投入，因此不会带来立即的扣税优惠，但资金一旦进入账户，只要符合条件，所有增值与提领皆完全免税。
符合免税提领的条件包括：
- 账户开立至少 5 年；
- 提领时年龄至少 59½ 岁。
与延税账户不同的是，罗斯 IRA在账户持有人一生中无强制最低提款要求 (RMDs)，让资金可以持续在账户中免税增长。
举例来说：若某人每年供款 $6,000 至罗斯 IRA，随时间累积至 $500,000，那么在退休时便能全额免税提领，无需对供款或投资收益缴纳任何所得税。
延稅 vs. 免稅：哪個更適合您？
延后缴纳
课税
缴税
增长
选择延税或免税退休账户，主要取决于您目前与未来预期的税务情况：
- 如果您现在处于较高税率，并预期退休后会进入较低税率，传统 IRA 或 401(k) 可能带来更多税务节省，因为税务扣抵可立即降低您当年的应税收入。
- 如果您现在处于较低税率，但预期未来收入与税负会增加，那么 Roth IRA 可能更适合，让您现在缴税，未来享受免税提领。
- 结合延税与免税账户，则能达到税务多元化 (tax diversification)，为退休提供更灵活的选择。
第三种税务类别：应税账户 (Taxable Account)
除了延税与免税退休账户外，还需要了解第三种税务类别：应税账户。与具税务优惠的退休账户不同，应税账户不提供税务扣抵或免税提领。相反地，它们需承担持续性的课税，可能影响长期投资成长。
应税账户的运作方式
应税账户包括一般证券账户、储蓄账户，以及其他非专属于退休规划的投资工具。其主要特点在于：账户中的利息、股息或资本利得，都会在当年度被课税。例如：
- 资本利得税 (Capital Gains Tax)：若出售投资并获利，将依持有期间长短，分别适用短期或长期资本利得税率。
- 股息与利息课税（Dividend and Interest Taxation）：股票股息与债券或储蓄账户的利息通常会被视为一般所得课税；若为「合格股息 (qualified dividends)」，则可能适用较低税率。
为什么应税账户在退休规划中仍然重要？
虽然应税账户不具备退休账户的税务优惠，但它们提供了更高的灵活性。与延税或免税账户不同，应税账户没有提前提领的罚款，资金可随时取用。这使得应税账户在补充退休收入、应对突发支出，或透过策略性出售资产以达到税务效率、降低税负方面，特别有用。
在规划退休策略时，理解应税账户与延税、免税账户之间的互动，有助于建立一个平衡的方案，兼顾投资成长与税务效率。
最后总结：最大化退休税务优惠
理解延税账户、免税账户与应税账户的差异，有助于您做出更明智的财务决策。现在您已经更清楚「延税 vs. 免税」的概念，可以直接在Firstrade比较不同的退休账户，为您的未来选择最佳方案。